ETFやファンド（投資信託）一般 - 中国株とコモディティ（金銀・食糧・資源）でのんびり資産運用

毎月ＥＴＦが買えない弱小投資家の場合、ＥＴＦでの積立てはどうすればいい？

2010-06-10T12:16:09Z

最低投資額が1万円の投資信託を使えば積立ては簡単なのですが、ＥＴＦの場合は、最低投資金額が、もうちょっと上がってくるため、なかなかドルコスト法での積立てには使いづらいところがありますよね。

皆さん、いろいろと工夫されていると思いますが、わたしの場合は、こんな感じでやってます。

・毎月ＥＴＦが買えない弱小投資家の場合、ＥＴＦでの積立てはどうすればいい？　－中国情報局コラム

わたしの能力の範囲内で、買うタイミングを調節してますが、けっきょく底では買えないことになるので、コツコツ定期的に積立てしていても、トータルの購入ユニット数は、あまり変わらないことになるのかも・・・？＾＾；

でも、こういうのは気分の問題も大きいので、自分が納得できればいいのです。（←ほんとか？：笑）

あなたは、どんな工夫をされてますか？

オフショア投資の本を読んで、「うん？」と思ったこと

2010-04-05T10:11:21Z

海外ファンド（オフショアファンド）の本を2冊。図書館で借りて読みました。（こういう本も図書館に置いてあるのにビックリ！）

完全図解海外口座でファンド投資

こちらは、「オフショア投資とはなんぞや？」という超初心者向け。

オフショア投資について、多少なりともネットで調べたり、本を読んだことがある人には、知ってることばかりだと思います。

私としては、もっとつっこんだ内容を期待していたので、肩すかしくらっちゃいました。。。

でも、イラストが多くて読みやすいので、オフショア投資についての予備知識がない人が読むには、とっても分かりやすい本だと思います。

一方、「海外ファンドのポートフォリオ」は、上記の本に比べると、もう少しつっこんだ内容が書いてあります。]]>
オフショア活用の利点やオフショアファンドの種類など、一通りのことは説明されています。（オフショアファンドのうち、オルタナティブファンドの種類（投資手法）なんかも詳しく説明されてる。）

個人的に面白かったのは、プライベートバンクの話とモデル・ポートフォリオ。

プライベートバンクは、スイスの伝統的なタイプのものと、運用成績重視のアメリカタイプのものでは、目的もターゲットも全然違うんですね。

スイスのほうは、代々続くような大富豪を対象としていて、資産の保全が最大の目的。

プライベートバンカーの子供が、また同じ家の資産管理を担当したりして、まさに「Ｔｈｅ　貴族」な世界。

大富豪の子供の留学先などの面倒も見てくれるようですが、子弟の教育というのも、大富豪にとっては最重要問題だとか。

というのも、放蕩息子・娘が財産を食いつぶしてしまうことが、資産を守るうえでは、最大の脅威らしい。それを防ぐのが、しかるべき「教育」だというわけ。　　　なるほどね～

　モデル・ポートフォリオは、オフショアファンドを組み合わせて、「保守的なプラン」「バランス型プラン」「積極運用プラン」「機関投資家向けプラン」の４つのポートフォリオ（ＰＦ）を提案しています。

驚くのは、運用成績に比べてリスクが低く抑えられていること。

保守的なプランは、期待収益率が8.98％、変動率が1.82%のＰＦが提示されていましたが、期待収益率が約９％って、わたしの感覚だと、全然保守的じゃない。

なのに、変動率が1.82%に抑えられるとは！

私にすれば、保守的なプランって、期待収益率が3-5%くらいのイメージでしたが、これって金利０％の日本に住んでるからなのかなー。（＾＾；）

このくらいの変動率で、期待収益率が９％近くの運用が、ほんとにできるなら、いいですよねー。

もっとスゴイのが、機関投資家向けで、期待収益率15.29%　変動率4.27%。
こんなことって、ありえるんだろうか・・・・

ポートフォリオの内容を見ると、ヘッジファンドやオルタナティブファンドを組み込むことと、値動きの性質が違うファンド同士の組み合わせによって、変動の幅を抑えているようです。（積極タイプになればなるほど、新興国などの株式ファンドが増える）

後だしじゃんけんな感は否めないが・・・

もっとも、このＰＦは、あくまでも過去の成績をもとに、「よいファンド」を選んでいるので、後だしジャンケンじゃん！っていえば、それまでのことなんですよね。（＾＾；）

「いま」選んだファンドで作ったＰＦが、期待したような成果を出してくれるか、予想した変動幅で収まるかどうかは保証されるわけではない。あくまでも過去の運用成績からの類推です。

わたしが自分で運用しても、このＰＦを上回るような成績をあげるのは難しいし、リスクも抑えられない。いろいろ調べるのも面倒くさい（オフショアの情報は英語も多いし）。

「そうやって手をこまねいているうちに、運用できないでいるなら、ある程度手数料を払っても、代理店やアドバイザーにお願いするのもありなのか？」とも思ったのですが、この点が、いちばんの"もやっ"としているところかも。

つまり、「手数料に見合う運用が、ホントにできるものなのか？」

もちろん先のことは分からないのでね・・・・保証を求めるのは、酷ってものでしょうが、後だしジャンケンじゃない実際の過去の運用成績を知りたい。

もちろん手数料で、情報や時間を買っている面もあるので、運用成績がすべてではないのも分かっているつもりです。

あとは、こういったオフショアの代理店やＩＦＡの人が、事業から撤退したら（縁起でもないですが、お亡くなりになった場合とか）、顧客はどうなるんだろうかってのも気になるところ。

「あとは自分でやってね～　バイバイ♪」って放置されたら、英語ができない人は困るでしょ。。。

　オフショアの投資商品は種類が豊富で、日本で販売されている商品よりリターンがいい（同じ商品でも、マザーファンドのほうが圧倒的に成績がよい）のは確か。

なので、今後少しずつ比重を移したいとは思ってるのですが、まだまだ自分の中で消化しきれてない部分が多いですね。(〃´o｀)=３　もう少し情報を揃えてから踏み出します。

海外ファンドのポートフォリオ
	パンローリング 2009-04-10 おすすめ平均オフショアファンドでポートフォリオ分かりやすい！結構参考になったポートフォリオの解説本 Amazonで詳しく見る by G-Tools

日本で購入できない海外ＥＴＦについて知る本

2010-04-02T09:44:43Z

海外ＥＴＦについての本を2冊読みました。
「海外ETF投資入門ヘッジファンドを自分でつくる」と浅川夏樹さんの「 ETF 世界を舞台にした金融商品」です。

海外ＥＴＦは、日本でも楽天証券やＳＢＩ証券、マネックス証券などで購入できますが、それは海外ＥＴＦの中でも、ごくごく一部の商品にすぎません。

この2冊の本では、日本で購入できる海外ＥＴＦよりも、香港や米国の証券会社などを通じて購入することを前提に、世界に存在するＥＴＦについて書かれています。

]]> 米国債ショートＥＴＦとかもあります。

さらには、ＥＴＦというと、指数に連動するイメージですが、必ずしもそうではなく、アクティブ運用のＥＴＦまで登場しているそうでビックリ。

海外ＥＴＦの種類やその説明、それをとりまく状況などについては、浅川夏樹さんの「ETF 世界を舞台にした金融商品」のほうが圧倒的に詳しいので、どちらか1冊といえば、こちらのほうをおススメ。

実際に、海外ＥＴＦを選ぶ際の参考になると思います。

「海外ETF投資入門ヘッジファンドを自分でつくる」のほうは、データの詳細さ・緻密さという点では、浅川さんの本に1歩譲りますが、ユーロ建てのＥＴＦも多く列挙されているので、そちらにも興味ある方は、ご覧になってみるといいかも。

また「海外ETF投資入門」では、海外証券会社として、香港のＢＯＯＭ証券、米国のインタラクティブ・ブローカーズやファーストレード証券が紹介されており、それぞれの長所短所を、ざっくりとですが比較できるので参考になります。

でも、実際に証券会社の口座開設をする段階なら、以下の2冊が具体的なのでおススメ。（ちょっと古くなってる可能性ありますが・・・）

あと便利だなと思ったのは、第5章の情報ソース。マクロ経済や各国の経済指標、コモディティやＲＩＥＴに関する情報を見ることができるＨＰがまとまっています。

ヘッジファンドの手法（マーケットニュートラルやロング・ショート戦略など）を、ＥＴＦで実践するにはどうすればいいのか、具体例（ＥＴＦ名、売買例）をあげて説明されているのも目新しいです。

まあ、私には、ここまではできそうもないので、素直にヘッジファンドかヘッジファンドのＥＴＦを買ったほうがよさそうですが・・・（＾＾；）

海外ETF投資入門ヘッジファンドを自分でつくる
	日経BP社 2008-09-11 おすすめ平均入門書の次に読む投資実践書海外ETFとの橋渡しをしてくれる本 Amazonで詳しく見る by G-Tools

ETF 世界を舞台にした金融商品
	パンローリング 2009-08-05 おすすめ平均 ETFの決定版　結構使えます読んでいて楽しくなる本実践的な啓蒙書 Amazonで詳しく見る by G-Tools

ベトナム、ブラジル、中国セクター別への投資も！新登場の香港上場ＥＴＦ検証

2010-03-28T13:59:49Z

各証券会社に登場した、香港上場ＥＴＦであるdb x-trackersシリーズ（ベトナム、ブラジル、世界市場や新興国市場全体へ投資するＥＴＦもあり）。

iシェアーズの中国Ａ株セクター別ＥＴＦとともに、興味があったので、簡単に概要を調べてみました。

・ベトナム、ブラジル、中国セクター別への投資も！新登場の香港上場ＥＴＦ検証　

]]> 結論としては、ベトナムＥＴＦと中国Ａ株セクター別ＥＴＦは使えそうな感じ。

一方で、
・db x トラッカーズ MSCI エマージング・マーケッツTRN インデックスETF(03009)
・db x トラッカーズ MSCI ワールドTRN インデックスETF　（03019）
・db x トラッカーズ MSCI ブラジルTRN インデックスETF　（03048）
あたりは、流動性にちょっと不安を覚えます・・・・

香港上場ＥＴＦってことで、中国株口座を持ってる私としては、使えそうなら、米国ＥＴＦから、こっちへ乗り換えてもいいかな♪と思ってたので、残念。

配当を出さずに、再投資にまわすってのも、ＥＴＦとしては珍しいので、面白いなーと思ってたんですけど。

もうちょっと様子を見ます。

一方で、db x-trackers FTSEベトナムETF（03087）は使えるかなーという感触なので、今後活用してみようかと思ってます。

参考記事：
・ベトナム株ＥＴＦ、中国Ａ株セクター別ＥＴＦを扱う証券会社が続々登場！

↑　どこの証券会社で買うと、手数料がお得かも分かります。

二重課税の問題も浮上？MSCIコクサイＥＴＦ＆エマージングＥＴＦ　東証に上場。

2010-01-11T01:45:37Z

最近、あちこちのブログやニュースなどで取り上げられているので、ご存じの方も多いかと思います。

・東証：　複数国の株式市場にまとめて投資できる外国株ＥＴＦが初上場

 MSCIコクサイは、日本を除く先進国22カ国の株式市場をカバー、MSCIエマージングＥＴＦは、ＢＲＩＣｓを含む新興国22カ国の株式市場をカバーしています。

つまりは、ＴＯＰＩＸとこの２つを組み合わせれば、全世界の株式市場への投資が、ほぼカバーできるというわけで。

]]> この組み合わせの場合、その構成比率を、各自の要望に合わせて調整することもできるので、バランスファンドよりも自由度が高く、わたし好みです。

これまで、ＭＳＣＩコクサイＥＴＦとＭＳＣＩエマージングＥＴＦへの投資は、楽天証券などを通じて、米国市場のＥＴＦを使っている人が多かったと思うのですが、為替手数料がかかったり、特定口座の対象じゃなかったりという"不便さ"もあったんですよね。

その点、東証に上場したやつを使えば、為替手数料や特定口座の問題をクリアできるので、けっこうよいかなと私も思ってました。

唯一の懸念が流動性の問題（基準価格からの乖離にもつながる）だったのですが、個人投資家の皆さんの評価も高そうでしたので、意外とみんな利用してくれて（機関投資家が、どれだけ入ってくるかが大きいとは思いますが）、流動性もマアマアになるかも・・・・なんて期待もしたりして。

でも先日、こちらのブログの記事を読ませていただき、"うーん。ちょっと待てよ・・・"と考え直してしまいました。

・国内に上場するＥＴＦの二重課税の問題　－乙川乙彦の投資日記

乙川さんの記事で紹介されている山田たろう氏の記事が、議論の発端になっているわけですが、要点としては、

・ＥＴＦで、株式へ投資される部分については、配当が現地課税されてしまう。
・米国株の場合は、配当への税率が30％（！）
・米国上場ＥＴＦと異なり、東証のものでは、外国税控除のより、現地課税を取り返せない。

見た目の信託報酬が低くても、この税務上の問題により、実質的には隠れたコストが発生する可能性があるとのこと。

まだ運用前なので、どのくらいの比率で株式への投資となるのか分かりません。実際のところは、運用後の状況を見ないとなんともいえない状況だと思います。

でも、流動性の問題に加え、こうした問題を含む可能性があるということであれば、運用開始後1年くらいは様子を見たほうが無難かな・・・・と個人的には判断。

海外へ投資できるＥＴＦが、どんどん東証へ上場していますが、為替手数料不要や特定口座対応といった利点があるにもかかわらず、積極的にな切り替えに、現状では私も踏み切れてません。

信用取引ができるので、空売りに使うという利用法が、いちばん使えたりして・・・＾＾；　　あ、でもそれも、今はＣＦＤでやったほうが効率いいのかな？　（←今いち、よく分かってない・・・）

▽海外に上場されているＥＴＦを利用するアグレッシブ派にはコレ！　海外ＥＴＦって、これほど充実しているのか！と驚かされます。

ETF 世界を舞台にした金融商品
	おすすめ平均読んでいて楽しくなる本実践的な啓蒙書 Amazonで詳しく見る by G-Tools

水関連企業へ投資するＥＴＦを検討してみました。

2009-10-17T13:31:11Z

水関連企業に投資する投資信託（ウォーター・ファンド）も償還期限と手数料を考えなければ、それなりにいいと思うんですが（←って、それが大事って気も・・：笑）、イマイチ決め手にかける感じだったので、ＥＴＦも調べてみました。

ネットで調べたところ、次のふたつがヒット。

・Global Water Portfolio　（ティッカー PIO）

・Claymore S&P Global Water Index ETF　(CGW)

ＰＩＯは、バリセーズ世界水事業指数に連動するように運用。
　⇒組み入れ銘柄や運用成績などの詳細　（ＰＤＦ）

特徴については、こちらのブログで上手くまとめてくださっています。

・　バリセーズ世界水事業指数とは　　－海外ＥＴＦ購入ガイド

これまでの運用成績は、ＣＧＷよりいいですが、昨年2008年に限っていえば、ＰＩＯのほうが下げ方が大きいです。

一方で、この半年の成績だと、既出のウォーター・ファンドのほうがＥＴＦよりも、上昇率は大きいですが、昨年に限っていえば、ウォーター・ファンドのほうが下落率は大きくなってます。（つまり、ボラティリティ＝リスクが高い。）

リターンが大きければ、リスクも大きいってことで、投資の世界では当たり前のことが起こってるだけなので、どっちがいいのかは、正直びみょー。。。

]]> 　国内ネット証券会社で買えるのはＰＩＯ

米国上場の海外ＥＴＦを扱っているネット証券会社3社（楽天、マネックス、ＳＢＩ）で見てみたら、この3社でＰＩＯを扱っていました。（2009年10月時点）

（つぶやき：　どうして、こう取扱銘柄って横並びなんだろう・・・。どっか1社くらい、ＰＩＯじゃなく、ＣＧＷを扱っててもよさそうなものなのに。）

取引手数料は、マネックス証券が一取引につき25.2ドルで一番安いですね。とはいえ、ほかも26.25ドルと差はわずかなので、そんなに大きな決め手にはならないかな。この3社のどっかに口座を持ってる人は、そこで米国株の口座開設手続きを済ませるのが、いちばん簡単。

ただ、マネックス証券が注文受付時間の制限が少ないので、この点は、けっこーポイント高いかもしれません。

ＥＴＦのほうが信託手数料は安いが、売買手数料は高くなる傾向

ＰＩＯの信託手数料は0.75％。ウォーター・ファンドのそれが、最低でも1.7%前後なのと比べると、やっぱり安いです。

ただ、ＥＴＦは売買時の手数料が一律で決まってるので、1回の取引額が少ないと割高になります。（逆に、額が大きくなれば割安になるんですけどね・・・）　ファンドは解約時の手数料がかからないのが一般的なのに比べると、ＥＴＦは売却時も手数料がかかりますし。

でも、長期で保有することを考えると信託手数料が安いほうが、けっきょくはいいのかな。償還期限も、今のところは設定されてませんしね。

個別銘柄を買うのもあり・・・かも。

食糧関連のファンドを調べたときも思ったけど、ウォーター・ファンドやＥＴＦの場合も、上位の組み入れ銘柄って、組み入れ比率や順位は違っても、だいたい同じ顔ぶれが揃う。

狭いテーマだと、大体そんな感じになってくるのも、しょうがない。・・というか必然ですよね。

なので、ファンドやＥＴＦがイマイチだと思った場合は、信託手数料の節約に、上位個別銘柄を少しずつ買っていくのもアリなのかなーと思います。

もちろん、ある程度の資金がないと分散っていう意味では心もとないし、外国銘柄は、国内証券会社にこだわるなら、米国株かＡＤＲで買うしかないので、その点で制限がかかってしまうのですが・・・

ちょっと、このへんも要検討だなーと思ってます。

※水関連企業ＥＴＦであるGlobal Water Portfolio　（PIO）は、国内ネット証券会社だとマネックス証券が、いちばん手数料が安いです。注文受付時間の制限も少ないので、使いやすいですよ。
⇒マネックス証券の海外ＥＴＦページへ

ウォーター・マネー「水資源大国」日本の逆襲 (Kobunsha Paperbacks 123)
	光文社 2008-07-23 おすすめ平均人類は水の世紀に突入した。浜田和幸氏の力作日本の水テクパワーを感じる一冊良かった。 Amazonで詳しく見る by G-Tools

水関連企業の投資信託（ウォーターファンド）を検討

2009-10-15T10:15:28Z

水関連企業への投資を考えて、ファンドとＥＴＦをチェック。
ざっと検討してみました。

水関連企業の投資信託（ウォーターファンド）

わたしが探した限りでは、国内で設定されているのは、以下の5本。（為替ヘッジありは除く）

・CA 世界水関連株式ファンド『愛称：ブルーマリン』（C・アグリコル）
・ワールド･ウォーター･ファンドBコース（野村）
・アクア投資A及びBコース（野村）
・グローバルウォーターファンド（日興）
・グローバルエコ･ウォーターファンド『愛称：ブルーゴールド』（三菱UFJ）

このうち「ブルーマリン」は純資産が92百万円と、極端に小さすぎるので除外。

他の4本について見てみましたが、結論から言えば、どのファンドも似たりよったりという印象です。 ]]> この手のファンドの常として、販売手数料や信託手数料も高め。（販売手数料が1.05%~3.15%、信託手数料が1.66%~1.79%といったところ。）

運用成績は、野村のウォーターファンドが2004年の設定であるのを除けば、どれも2007年の設定ですので、その後の世界の株価の推移を考えれば、いいわけがありません（笑）　（もっとも野村のウォーターファンドも、ここ1年くらいの成績でいえば、他と変わり映えがあるわけではないです。）

もちろん、この半年くらいは調子がいいのですが、それでも、特に際立って成績がいいところもなければ、おそろしく悪いところもない・・・。でも、野村のウォーターファンドが、2009年の上昇局面では、他のファンドに比べて、出遅れている感は否めないかな。（直近6ヶ月リターンが25.9%。三菱ＵＦＪのブルーゴールドは34.9%）

シャープレシオは、1年間のもので見ると、野村のアクアが-0.45、日興のウォーターファンドが-0.5、三菱ＵＦＪのブルーゴールドが-0.57、野村のウォーターファンドが-0.68。

1年のみの比較、しかもどこもマイナスということで、どこまでこの比較が有用なのか疑問ではありますが・・・。なんにせよ、設定が2年前のものがほとんどで、直後に金融危機勃発という状況では、運用成績での評価は難しい気もします。

　償還期間が設定されていることに注意

わたしが、もっとも面倒くさいと思ったのは、いずれのファンドも償還期間が設定されていること。

この手のテーマファンドって、償還期間が設定されているものが多いですが、償還期限があると、どうしても償還期限前に売りぬけなきゃっていう気になりませんか。これが、正直ウザいです。

だいたい10年で設定されることが多いんですが、ブルーゴールドなんて7年。"やる気あんのか！？"とツッコミたくなりますヨ（笑）

けっきょく、ファンドで投資するということになると、いずれどっかの段階で、別のものに乗り換え前提ということになるのかな～とさえ思います。

後でもっといいファンドが出てくるかもしれないし、それを考えると乗り換えもアリかとは思うのですが、販売手数料を二重に払うことになるのがシャクですね～

あえて選ぶなら・・・・・

将来の乗り換え前提で選ぶなら、手数料が安いところ！・・でしょうか。

１．日興「グローバル・ウォーター・ファンド」

　信託手数料1.66%、販売手数料もフィデリティ証券なら1.05%、マネックス証券なら2.1%と、証券会社さえ選べば最も安い。

　ただし純資産額が2061百万円と、やや小さいのが気になるといえば気になる。

⇒ファンドの詳細を見る

２．野村アクア投資

　信託手数料1.68%と2番目の安さだが、販売手数料は3.15%と高い。野村證券（ネット購入可）でしか購入できないのも、ちょっと不便か。

　純資産額は37,386百万円と、いちばん大きい。

⇒ファンドの詳細を見る

３．三菱ＵＦＪ　グローバルエコ･ウォーターファンド『愛称：ブルーゴールド』

　信託手数料1.75%と上記２つに比べると、若干高め。販売手数料は、楽天証券での購入なら2.1%。　純資産額は22,696百万円。　償還が2014年なので注意。

⇒ファンドの詳細を見る

４．野村　ワールド･ウォーター･ファンド

　信託手数料も販売手数料もいちばん高い。野村證券でしか買えないのも、ちょっと不便？　2004年設定と、もっとも古株なため過去5年分の運用データが揃っているのは嬉しいが、いまから購入するには、それほど利点もないのかなという気もする。

⇒ファンドの詳細を見る

あえてランクづけするなら、こんな感じですが、これならやっぱりＥＴＦのほうがいいのかなー。＾＾；

水関連のＥＴＦは、米国市場上場のもになってしまうので、米国株取引となるところがメンドくさいんですけどね。（特定口座にならないし。）

水ＥＴＦについては、また後日、詳しく調べてみます。

※今回紹介したウォーターファンドのうち、日興グローバル・ウォーター・ファンドはマネックス証券、「ブルーゴールド」は楽天証券で買うと、販売手数料が少し安くなります。

マネックス証券や楽天証券は、水関連ＥＴＦ（米国市場）も扱っていますよ。

⇒マネックス証券　海外ＥＴＦのページへ
⇒楽天証券　海外ETFのページへ　

食糧・農業に特化したファンドを検討してみた・・・が。

2009-08-27T10:08:41Z

食糧・農業関連の株式の組み入れに特化したファンドって、どうなんだろう？と思い、ざっと大まかに見てみました。

結論からいうと、う～ん、どれもイマイチな感じ、、、

日本国内で販売されているファンドの中で、私の目についたのは４種類。

・フィデリティ･スリー･ベーシック･ファンド『愛称：水と大地とエネルギー』

・三井住友･世界食糧関連ビジネスファンド
・三菱UFJ グローバル農業関連株式ファンド『愛称：ゴールデン･ハーベスト』
・DWS ワールド･アグリビジネス･ファンド

フィデリティのは、食糧に特化してるわけじゃないんだけど、あまりに数が少なすぎてさみしいので、入れてみた（笑）

]]> どれも、ここ２年くらいの間に設定されたものばかりなんだけど、金融危機の影響もあって、直近１年のリターンは-30~-45%と大幅マイナス。　もちろん、この半年くらいは、かなり戻してきてはおりますが。

食糧は、比較的安定してるイメージがあったけど、意外と動きはハデ。まあ、コモディティが、こんだけ動いてんだから当たり前か。

でも正直、運用成績については、どこも実績が短すぎるので、よくわかりません・・・・

信託手数料は、アクティブファンドとしては平均レベル（1.21~1.89％　・・・でも高いよね～)。

気になるのは、フィデリティの以外は、償還期限があるってこと（設定から10年後ということで、2017年ころが多い）。

あえて選ぶとしたら、時価総額がいちばん大きくて、シャープレシオも大きいＤＷＳ・ワールド・アグリビジネスか、償還期限がなく信託手数料が一番安いフィデリティのファンドだけど、どうも、いまひとつ決定打にかけるな、、、

ETFだと、Market Vectors Agribusiness (MOO)やPowerShares Global Agriculture Portfolio (PAGG)がよさそうなんですけど、日本の証券会社だと扱ってないんですよ。（つД｀）

・Market Vectors Agribusiness (MOO)

MOOは、 DAXglobal Agribusiness Indexと同等水準の投資成果（報酬および経費控除前）を提供するETF。同インデックスは、農薬、種子、化学肥料、農業機械企業で構成されている。

・PowerShares Global Agriculture Portfolio (PAGG)

PAGGは、NASDAQ OMX Global Agriculture Indexと同等水準の投資成果（報酬および経費控除前）を提供するETF。同インデックスは、農薬、種子、化学肥料、農業機械に関連する大型企業に投資する。

ネタ元はＥＴＦクルーク。PowerShares DB Agriculture Fund (DBA)という農作物先物に投資するものも載ってました。

マネックスやSBI証券は、楽天の後追いのラインナップばっか揃えないで、楽天がまだ扱ってない、こーいうのを取扱いETFに入れればいいのに。手数料競争だけじゃ、いかんでしょ。

こういう現実を見ると、やっぱり海外口座を活用したいなーと思うんですよね。。。

◆　まあ、農業銘柄を買えばいいか

日経マネー 9月号の農業株特集を見たら、こういう投資信託が共通して投資する代表的な農業銘柄の一覧表が出ていました。　こ、これは使える！

モンサントなんてどのファンドも組み入れてるし、タイソン・フーズやシンジェンタも、ほとんどのファンドが採用。

いまいちなファンドを買うぐらいなら、代表的な銘柄を買っていくほうがいいかも？（Ｍｏｎｓａｎｔｏとかなら、楽天でも買えるし。）

※米国株は、マネックスやＳＢＩでも扱っていますが、楽天証券のラインナップが圧倒的に充実してます。　⇒楽天証券　　

国内証券会社に限定するなら、コモディティファンドやETFも、いちおう食糧は入ってるので、当面は、それを継続しつつ、食糧銘柄を個別に買ってみるというのもアリか。

それはともかくとして、農業の代表銘柄って米国企業が多い。モンサント、タイソン・フーズ、ブンゲ、アーチャー・ダニエルズ。

米国上場の大型銘柄だと、ファンドに組み込みやすいっていう事情もあるのかもしれませんが、食糧メジャーを押さえている米国は、万一、金融崩壊といった事態になっても、生き残れそうな気がします。

やっぱ、いちばん困るのは日本だ。今のままだと・・・

まあ、食糧リスクに関しては、自分で農業やるのが、いちばん確実なんですけどねｗ

地方の休耕地でも借りて、農業できる人に教えてもらいながら、みんなでやったら楽しいかも。DASH村みたいに。　まあ、現実には、そんな甘いもんじゃないかもしれませんが・・・・

誰か、やらない？

▽最新号のＺＡiでも、農業特集やってます。（日経の後追いか？）
ダイヤモンド ZAi (ザイ) 2009年 10月号

投資的には日経マネー9月号のほうがよかったけど、ZAiは農業体験したいときに役立つ情報なんかも載ってました。農業体験バイト、やってみたい。（*´▽｀）

世界各国への投資に使えるETF・・・マネックスにしてみようかな。

2008-08-18T12:29:19Z

マネックス証券が8/11から米国株取り引きを開始！
それに伴い、各種ETFの取扱いも始まりました。

で、そのラインナップを見てみたのですが、かなり豊富！

・マネックス証券の取扱ETF一覧

楽天証券に比べて、ぜんぜん遜色ありませ～ん。
世界各国だけでなく、いろんなセクター別にも投資できます。

ま、ラインナップがこんなにあっても、
私なんかじゃ、全然使いこなせないので、
手数料の安いSBI（旧イートレ）証券でも充分だったんですが。＾＾；
（SBI証券は、楽天証券よりもラインナップが少ない）

でも、今回新たに参入してきたマネックス証券は、
ETFのラインナップが豊富で、
なおかつ手数料は、楽天やSBI証券よりも安い！

一約定につき、マネックス証券は25.2米ドル。
一方、SBI証券は26.2米ドル。楽天証券は31.5米ドル。

これなら、マネックス証券でよくない？

もっとも、これで楽天証券がだまってはいないような気はするので、
もしかすると、手数料引き下げてくるかもしれないですけどねー。

いいぞ～。
手数料競争にさられる証券会社さんには気の毒ですが、
顧客のためにも、どんどん競争してください（笑）

マネックス証券の米国株取り引き全般については、
こちらをご覧ください。
⇒ マネックス証券の米国株取り引きについて

※なお、香港市場に上場しているETF（香港株や中国A株のインデックスなど）の場合、手数料的には、マネックス証券は有利ではありませんので、その点はお間違えなく。

香港市場のETFの場合は、オリックス証券の手数料が安いですよ♪

▽ETF投資について基礎から知りたいなら、

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二重課税の問題も浮上？MSCIコクサイＥＴＦ＆エマージングＥＴＦ 東証に上場。

水関連企業へ投資するＥＴＦを検討してみました。

ＥＴＦのほうが信託手数料は安いが、売買手数料は高くなる傾向

個別銘柄を買うのもあり・・・かも。

水関連企業の投資信託（ウォーターファンド）を検討

水関連企業の投資信託（ウォーターファンド）

償還期間が設定されていることに注意

あえて選ぶなら・・・・・

食糧・農業に特化したファンドを検討してみた・・・が。

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　償還期間が設定されていることに注意